حسابات التداول هي حسابات مالية لدى شركة وساطة أو مؤسسة مالية تمكن الأفراد من شراء وبيع الاصول المالية المختلفة في الأسواق المالية. تعمل هذه الحسابات بمثابة بوابة للمستثمرين والمتداولين للمشاركة في شراء وبيع الأصول مثل الأسهم والسندات والسلع والعملات وغيرها.
تأتي انواع حسابات التداول في أنواع مختلفة، كل منها مصمم خصيصًا لتلبية احتياجات وتفضيلات محددة، وتقدم ميزات مثل التداول بالهامش، وفئات الأصول المختلفة، والأدوات المتخصصة.
انواع حسابات التداول
حساب نقدي:
- في الحساب النقدي، يمكن للمتداولين التداول فقط بالنقود الموجودة في حساباتهم.
- لا يتم توفير هامش، ويتم إجراء جميع المعاملات باستخدام أموال المتداول الخاصة.
حساب الهامش:
- تسمح حسابات الهامش للمتداولين باقتراض الأموال من الوسيط لزيادة حجم مركز التداول الخاص بهم.
- فهو يوفر الرافعة المالية، مما يؤدي إلى تضخيم الأرباح والخسائر المحتملة.
- يحتاج المتداولون إلى الحفاظ على الحد الأدنى لمستوى الهامش، وقد تكون هناك نداءات هامشية إذا انخفض الحساب إلى ما دون هذا المستوى.
حساب التداول اليومي:
- مصممة للمتداولين الدائمين الذين يفتحون ويغلقون مراكزهم خلال نفس يوم التداول.
- قد توفر حسابات التداول اليومي ميزات إضافية مثل الرسوم المخفضة أو زيادة الرافعة المالية للتداولات اليومية.
حساب تداول الخيارات:
- خصيصا لعقود خيارات التداول.
- يسمح للمتداولين بشراء وبيع الخيارات، وهي مشتقات مالية توفر الحق (ولكن ليس الالتزام) في شراء أو بيع أصل بسعر محدد مسبقًا.
حساب الفوركس (الصرف الأجنبي):
- مصممة لتداول العملات في سوق الصرف الأجنبي.
- يوفر الوصول إلى أزواج العملات الرئيسية والثانوية والغريبة.
الحساب المُدار:
- يتولى مدير الأموال المحترف التعامل مع قرارات التداول والاستثمار نيابة عن صاحب الحساب.
الحساب التجريبي:
- حساب تدريبي يسمح للمتداولين بمحاكاة التداول الحقيقي دون استخدام الأموال الفعلية.
- مفيدة لاستراتيجيات التعلم والاختبار في بيئة خالية من المخاطر.
قبل فتح حساب تداول، من المهم للأفراد تقييم أهداف التداول الخاصة بهم، ودرجة تحمل المخاطر، وأسلوب التداول المفضل لاختيار نوع الحساب الأنسب. بالإضافة إلى ذلك، قد يقدم الوسطاء المختلفون أشكالًا مختلفة من أنواع الحسابات هذه بميزات ومتطلبات فريدة.
ما هي الميزة الرئيسية لحساب التداول النقدي وكيف يختلف عن حساب الهامش؟
حساب التداول النقدي هو نوع من حسابات الوساطة حيث تتم جميع المعاملات باستخدام النقد المتوفر في الحساب. لا يمكن للمستثمرين التداول إلا بالأموال التي قاموا بإيداعها في الحساب. لا يوجد اقتراض أو رافعة مالية في الحساب النقدي .
الملامح الرئيسية لحساب التداول النقدي:
- لا يوجد اقتراض/ رافعة مالية: يمكن للمستثمرين التداول فقط بالأموال المتوفرة لديهم. لا يوجد هامش أو قدرة على الاقتراض في الحساب النقدي .
- التسوية: يجب أن يتم دفع قيمة الصفقات في الحساب النقدي بالكامل بحلول تاريخ التسوية . وهذا يعني أنه يجب أن يكون لدى المستثمر ما يكفي من النقود في الحساب لتغطية تكلفة الأوراق المالية المشتراة .
- لايوجد نداءات الهامش: نظرًا لعدم وجود هامش، لا يتعرض المستثمرون لخطر نداءات الهامش ، حيث سيُطلب منهم إيداع أموال إضافية لتغطية الخسائر المحتملة .
- مخاطر أقل: تعتبر الحسابات النقدية بشكل عام أقل مخاطر لأنها لا تنطوي على أموال مقترضة ، مما يقلل من مخاطر الخسائر الكبيرة .
- مخاطر محدودة وإمكانات ربح غير محدودة: توفر الخيارات طريقة لإدارة المخاطر من خلال دفع علاوة للخيار، وتقتصر الخسائر على القسط المدفوع. ومن ناحية أخرى، يمكن أن تكون إمكانات الربح غير محدودة من الناحية النظرية.
من ناحية أخرى، يسمح حساب الهامش للمستثمرين باقتراض أموال من الوسيط لتداول مراكز أكبر من رصيدهم النقدي الحالي. تشمل الاختلافات الرئيسية بين الحساب النقدي وحساب الهامش استخدام الرافعة المالية، والقدرة على البيع على المكشوف بسهولة أكبر، وإمكانية استدعاء الهامش في حساب الهامش . في حين أن الحساب النقدي يوفر تداولًا أكثر تحفظًا ومباشرًا، فإن حساب الهامش يسمح بزيادة مرونة التداول وإمكانية تحقيق عوائد أعلى ولكنه يأتي بمخاطر أعلى .
ما الذي يميز حساب تداول الخيارات عن الأنواع الأخرى من انواع حسابات التداول
حساب تداول الخيارات هو نوع متخصص من انواع حسابات التداول المصممة لعقود خيارات التداول. الخيارات هي مشتقات مالية تمنح المستثمرين الحق، ولكن ليس الالتزام، في شراء أو بيع أصل أساسي بسعر محدد سلفا (سعر التنفيذ) ضمن إطار زمني محدد. فيما يلي الميزات الرئيسية التي تميز حساب تداول الخيارات:
- ترخيص تداول الخيارات: لتداول الخيارات، يحتاج المستثمرون إلى الحصول على ترخيص صريح لتداول الخيارات في حساب الوساطة الخاص بهم. وينطوي هذا عادة على مستوى إضافي من الموافقة بسبب التعقيد والمخاطر المرتبطة بالخيارات.
- خيارات الاتصال والبيع: تسمح حسابات تداول الخيارات للمستثمرين بشراء وبيع خيارات الاتصال (التي تعطي الحق في شراء أصل أساسي) وخيارات البيع (التي تعطي الحق في بيع أصل أساسي).
- استراتيجيات الخيارات المختلفة: يمكن للمستثمرين تنفيذ مجموعة متنوعة من استراتيجيات تداول الخيارات، بما في ذلك المكالمات المغطاة، ووضع الحماية، والامتدادات، والخنق، والفروق. تتضمن هذه الاستراتيجيات مجموعات من خيارات البيع والشراء لتحقيق مخاطر ومكافآت محددة.
- الأصول الأساسية: يمكن تداول الخيارات على أصول أساسية مختلفة، بما في ذلك الأسهم والصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) والمؤشرات والسلع والعملات. تضيف المرونة في تداول الخيارات على فئات الأصول المختلفة فرصًا للتنويع.
- تواريخ انتهاء الصلاحية: الخيارات لها تواريخ انتهاء الصلاحية، ويحتاج المتداولون إلى اختيار عقود الخيارات ذات تواريخ انتهاء الصلاحية التي تتوافق مع أهدافهم التجارية. تتوفر خيارات قصيرة الأجل وطويلة الأجل.
- الرافعة المالية: توفر الخيارات شكلاً من أشكال الرافعة المالية حيث يمكن للمستثمرين التحكم في كمية كبيرة من الأصول الأساسية بكمية صغيرة نسبيًا من رأس المال. ومع ذلك من المهم ملاحظة أن الرافعة المالية تزيد من الأرباح المحتملة والخسائر المحتملة.
- أدوات إدارة المخاطر: غالبًا ما توفر حسابات تداول الخيارات أدوات لإدارة المخاطر، بما ذلك القدرة على تعيين أوامر وقف الخسارة وإدارة المخاطر المرتبطة بمراكز الخيارات المختلفة
من المهم بالنسبة للمستثمرين أن يفهموا الخيارات والمخاطر المرتبطة بها بشكل كامل قبل الانخراط في تداول الخيارات. يقدم العديد من الوسطاء موارد تعليمية وعمليات محاكاة لمساعدة المتداولين على التعرف على استراتيجيات الخيارات
