تقنيات تحليل السوق : الفرق بين التحليل الفني والأساسي

التحليل الفني والتحليل الأساسي هما طريقتان أساسيتان تستخدمان في سوق الفوركس لتحليل واتخاذ قرارات التداول. فيما يلي نظرة عامة مختصرة على الاختلافات الرئيسية بينهما:

• التحليل الفني: يركز على بيانات الأسعار التاريخية وأنماط الرسم البياني وأحجام التداول. ويفترض أن تحركات وأنماط الأسعار التاريخية تميل إلى التكرار ويمكن استخدامها للتنبؤ بحركات الأسعار المستقبلية.
• التحليل الأساسي: يركز على العوامل الأساسية التي تؤثر على قيمة العملة. ويشمل ذلك المؤشرات الاقتصادية وأسعار الفائدة والاستقرار السياسي وعوامل الاقتصاد الكلي الأخرى.

البيانات المستخدمة:

• التحليل الفني: يستخدم مخططات الأسعار التاريخية، والمؤشرات الفنية (مثل المتوسطات المتحركة، ومؤشر القوة النسبية، وMACD)، وأنماط الرسم البياني (مثل الرأس والكتفين، والمثلثات) للتحليل.
• التحليل الأساسي: يعتمد على المؤشرات الاقتصادية (الناتج المحلي الإجمالي، التوظيف، التضخم)، وسياسات البنك المركزي، والأحداث الجيوسياسية، وعوامل اقتصادية أخرى.

أفق زمني:

• التحليل الفني: يستخدم في المقام الأول للتداول على المدى القصير إلى المتوسط. غالبًا ما يستخدم المتداولون التحليل الفني لتحديد نقاط الدخول والخروج للتداولات.
• التحليل الأساسي: يمكن استخدامه للتداول على المدى القصير والطويل. غالبًا ما يستخدم المستثمرون على المدى الطويل التحليل الأساسي لاتخاذ قرارات الاستثمار بناءً على الصحة العامة والتوقعات المستقبلية للاقتصاد.

استخدام الرسوم البيانية:

• التحليل الفني: يتطلب استخدام الرسوم البيانية للسعر. يقوم المتداولون بدراسة الأنماط والاتجاهات لوضع تنبؤات حول تحركات الأسعار المستقبلية.
• التحليل الأساسي: على الرغم من أنه يمكن استخدام الرسوم البيانية، إلا أن التركيز ينصب أكثر على التقارير الاقتصادية والنشرات الإخبارية والأحداث التي يمكن أن تؤثر على قيمة العملة.

الافتراضات:

• التحليل الفني: يفترض أن تحركات وأنماط الأسعار التاريخية تشير إلى تحركات الأسعار المستقبلية. وهي تهتم في المقام الأول بحركة السعر نفسها.
• التحليل الأساسي: يفترض أن القيمة الجوهرية للعملة يتم تحديدها من خلال العوامل الاقتصادية. ومن المتوقع أن تؤدي التغيرات في الظروف الاقتصادية إلى تغيرات في قيم العملات.

ملاءمة:

• التحليل الفني: غالبًا ما يفضله متداولو المدى القصير وأولئك الذين يعتمدون على الإشارات الفنية لاتخاذ القرار السريع.
• التحليل الأساسي: أكثر ملاءمة للمستثمرين على المدى الطويل المهتمين بالصحة العامة وآفاق الاقتصاد.

تقنيات تحليل السوق : فهم التحليل الفني في الفوركس

من الناحية النظرية، يعتمد التحليل الفني في سوق الفوركس على فكرة أن تحركات وأنماط الأسعار التاريخية يمكن أن توفر رؤى قيمة حول تحركات السوق المستقبلية. وتشمل المبادئ الأساسية ما يلي:

تخفيضات الأسعار كل شيء: يفترض التحليل الفني أن جميع المعلومات ذات الصلة، بما في ذلك البيانات الاقتصادية والأحداث السياسية ومعنويات السوق، تنعكس بالفعل في سعر العملة.

يتحرك السعر في الاتجاهات: يعتقد المحللون الفنيون أن الأسعار تميل إلى التحرك في الاتجاهات، وتحديد هذه الاتجاهات أمر بالغ الأهمية لاتخاذ قرارات التداول. يمكن أن تكون الاتجاهات صعودية (صعودية)، أو هبوطية (هبوطية)، أو جانبية.

التاريخ يميل إلى تكرار نفسه: يعتقد المحللون الفنيون أن تحركات الأسعار التاريخية وأنماط الرسم البياني تميل إلى التكرار مع مرور الوقت. ومن خلال تحليل السلوك السابق، يهدفون إلى التنبؤ بتحركات الأسعار المستقبلية المحتملة.

الافتراضات الرئيسية حول سلوك السوق: يعتمد التحليل غالبًا على افتراضات مثل مستويات الدعم والمقاومة، حيث قد تجد الأسعار صعوبة في تجاوزها، ومن المرجح أن تستمر الاتجاهات بدلاً من أن تنعكس فجأة.

استخدام الرسوم البيانية والمؤشرات الفنية: يعتمد التحليل الفني بشكل كبير على الرسوم البيانية والمؤشرات الفنية. يستخدم المتداولون أدوات مثل المتوسطات المتحركة ومؤشر القوة النسبية (RSI) وخطوط الاتجاه لتحديد الأنماط والإشارات.

التعرف على الأنماط: يعد التعرف على أنماط الرسم البياني، مثل الرأس والكتفين والمثلثات والقمم/القيعان المزدوجة، جانبًا شائعًا. ويعتقد أن هذه الأنماط تشير إلى انعكاسات أو استمرارات محتملة في تحركات الأسعار.

اعتبارات الإطار الزمني: يأخذ المتداولون الذين يستخدمون التحليل الفني في الاعتبار أطر زمنية مختلفة، بما في ذلك الرسوم البيانية قصيرة المدى (خلال اليوم)، ومتوسطة المدى، وطويلة الأجل، لاتخاذ قرارات بناءً على تفضيلاتهم التجارية.

النهج الموضوعي: إحدى نقاط قوة التحليل الفني هي طبيعته الموضوعية. وهو يعتمد على نقاط بيانات محددة وتمثيلات مرئية، مما يجعله في متناول مجموعة واسعة من المتداولين.

باختصار، يتضمن التحليل الفني في سوق الفوركس دراسة بيانات الأسعار التاريخية وأنماطها ومؤشراتها لوضع تنبؤات مستنيرة حول تحركات الأسعار المستقبلية.

التحليل الفني يعتمد على مؤشرات السوق، بينما يعتمد التحليل الأساسي على الأحداث الاقتصادية

يمكن أن تختلف استراتيجيات إدارة المخاطر بين المتداولين الذين يستخدمون التحليل الفني وأولئك الذين يعتمدون على التحليل الأساسي بسبب الاختلافات في أساليبهم وأولوياتهم. وهنا بعض الفروق:

التحليل الفني:

أوامر وقف الخسارة: غالبًا ما يستخدم المتداولون الفنيون مؤشرات فنية محددة أو مستويات دعم/مقاومة لتحديد أوامر وقف الخسارة. يتم تفعيل هذه الأوامر عندما تصل الأسعار إلى مستويات محددة مسبقًا

نسب المخاطرة إلى المكافأة: عادةً ما يقوم المتداولون الفنيون بتقييم نسب المخاطرة إلى المكافأة قبل الدخول في التداول. وهي تهدف إلى تحديد المستويات التي تفوق فيها الأرباح المحتملة الخسائر المحتملة.

الاتجاه التالي وإشارات انعكاس الاتجاه: اعتمادًا على استراتيجيتهم (متابعة الاتجاه أو انعكاس الاتجاه)، يقوم المتداولون الفنيون بضبط إدارة المخاطر الخاصة بهم. قد يستخدم متتبعو الاتجاه أوامر وقف الخسارة لركوب الاتجاهات، في حين أن انعكاسات الاتجاه قد تؤدي إلى خروج أسرع.

حجم الموقف: غالبًا ما يقوم المحللون الفنيون بدمج حجم المركز في استراتيجية إدارة المخاطر الخاصة بهم. يتضمن ذلك تعديل حجم المراكز بناءً على عوامل مثل حجم الحساب وتحمل المخاطر وتقلب الأداة المتداولة.

التحليل الأساسي:

تأثير البيانات الاقتصادية: يركز المتداولون الذين يعتمدون على التحليل الأساسي على إصدارات البيانات والأحداث الاقتصادية. وقد يقوموا بتعديل التعرض للمخاطر قبل الإعلانات الاقتصادية الهامة لتجنب ردود فعل السوق غير المتوقعة.

مخاطر الأخبار والأحداث: التجار الأساسيون حساسون للأخبار ومخاطر الأحداث. يمكن أن تؤدي الأحداث الجيوسياسية غير المتوقعة أو تغييرات السياسة الاقتصادية أو إعلانات الشركات إلى تحركات سريعة في السوق. تتضمن إدارة المخاطر البقاء على اطلاع وفي بعض الأحيان تقليل التعرض قبل مثل هذه الأحداث.

تقييم المخاطر الكلية: يأخذ المتداولون الأساسيون في الاعتبار عوامل الاقتصاد الكلي ويقيمون مخاطر السوق بشكل عام. يمكن أن تؤثر التغيرات في أسعار الفائدة أو التضخم أو سياسات البنك المركزي على أزواج عملات متعددة في وقت واحد.

تحليل الارتباط: قد يقوم المتداولون الأساسيون بتحليل الارتباطات بين الأصول أو الأسواق المختلفة لإدارة المخاطر. ويمكن استخدام استراتيجيات التنويع للحد من تأثير الحركات السلبية في أداة واحدة.